Эксперты делятся советами инвестирования в условиях, когда привычные схемы теряют свою эффективность.

1. Если купили, долго не держите

На сегодняшний день все более рискованно становится покупать акции и другие бумаги, рассчитывая на то, чтобы не продавать их долгое время. Такой механизм работает только в условиях стабильного роста рынка. Как заявляет экономист Гарри Шиллинг, не стоит оставаться беззаботным путешественником, когда лучше быть партизаном в джунглях. Поэтому следует очень пристально следить за имеющимися активами, и в случае падения, сразу же продавать их, чтобы вовремя купить активы, растущие в цене.

2. Не рассчитывайте на диверсификацию

Следует вспомнить кризис 2007-2009 года, когда индекс S&P 500 упал на 57%, перед чем не сумели устоять активы и секторы какого-либо класса. В этом случае нужно вспомнить Уоррена Баффета, который когда-то заявил, что диверсификация не имеет никакого смысла для тех, кто хорошо знает, что делает. По его словам, «диверсификация – это защита от непонимания». Вы можете диверсифицировать, но не стоит забывать, что большое количество акций и активов не гарантируют вам защиту, они обеспечат лишь средние результаты.

3. Не попадайтесь в ловушку показателей

Многие инвесторы, увлекающиеся фундаментальным анализом и вкладывающие в ценные бумаги чаще всего ищут такие компании, у которых коэффициент P/E (цена/прибыль) и P/B (цена/балансовая стоимость) находятся на уровне ниже среднего. И это большая ошибка, ведь именно такие показатели во многом стали причиной финансового кризиса.

4. Волатильность может принести доход

Не забывайте о волатильности. Согласно данным биржи опционов в Чикаго среднедневное  значение этого индекса выросло почти вдвое, начиная с середины 2000-х. Что касается индекса S&P 500, то в 2011 году его значение колебалось больше, чем на 1% на протяжении 75 торговых дней. Вы можете использовать волатильность для увеличения собственных доходов! Достаточно покупать в тех случаях, когда происходят резкие и даже иррациональные изменения в ценах. Также вы можете передавать средства тем фондах, которые умеют зарабатывать на волатильности.

5. Обращайте внимание на политику

В наши дни политические изменения в стране могут повлиять на движение акций даже больше, чем рост капиталов компании. Вспомним, как в августе 2011 года из-за того, что весь мир был прикован к ситуации в конгрессе США, которая могла потянуть за собой дефолт из-за долгов страны, рухнуло огромное количество голубых фишек. Фундаментальные факторы всегда остаются важными, но нужно следить и за политикой.

6. Смотрите на дивиденды

Согласно результатам исследований, если говорить о долгосрочной перспективе, акции компаний, выплачивающих дивиденды, намного преимущественней для покупки, чем компании, которые их не выплачивают, и к тому же отличаются меньшей волатильностью. В последнее время компании начали уделять этому вопросу все больше внимания. К примеру, Intel начал выплату 3,5%, а совсем недавно Apple заявила о том, что впервые за много лет выплатит дивиденды в этом квартале. Следует взять эти деньги.

7. Не нужно обыгрывать индекс

Наверное, ваш брокер не раз говорил вам о необходимости обыгрывать индекс. Чаще всего так говорят, что склонить кого-то к покупке активов, которые обеспечивают доход. Но зачем пытаться обыгрывать индекс S&P 500, если можно просто направить свои силы на получение конкретного дохода? Если вы хотите добиться поставленных целей – неважно, будет ли это поступление в колледж или беззаботная старость – то используйте этот подход.

8. Сначала решите, как продавать, а затем покупайте

Большинство рекомендаций по инвестированию предназначены для того, чтобы научить вас, как, что и когда покупать. Но в условия нестабильности, скорее будет полезнее для вас определится с тем, как и когда вы будете продавать то, что купили. Как советует Чарльз Ротблуд, который является редактором журнала AAII (Американская ассоциация частных инвесторов), сначала нужно определить условия, при которых вы сможете продать акции, прежде чем их покупать. Это поможет избежать убытков как при быстрой продаже, так и при длительном удержании акций.

9. Берите за пример успешных инвесторов

Не стесняйтесь брать за пример других талантливых и успешных инвесторов. Многие успешные инвесторы именно так и поступают. Вам будет полезно узнать весь список владельцев акций Berkshire Hathaway, так как это только первоклассные фонды. Следите за данными, которые предоставляет Американская комиссия по биржам и ценным бумагам, таким образом вы сможете быть в курсе последних новостей в сфере инвестирования. А о деятельности различных инсайдеров и хедж-фондов вам расскажут такие веб-сайты: www.insiderscore.com, www.gurufocus.com, www.marketfolly.com.

10. Храните сбережения в деньгах

Кризис 2007-2009 годов немалому научил инвесторов: на обваливающихся рынках плечо имеет обратную страшную сторону. Поэтому, чтобы всегда оставаться спокойным, лучше отказаться от маржинальной торговли и хранить большую часть доходов в деньгах под 10-40%.

11. Глобальные инвестиции приносят хороший доход

В последнее время все большей популярностью пользуются инвестиции в быстроразвивающиеся мировые рынки, как, например, Китай и Бразилия. Не стоит заблуждаться, думая, что инвестирование в акции таких крупных компании, как Pepsi лучше и надежнее. Не бойтесь инвестировать в те районы, которые быстро растут и развиваются – это хорошие биржевые фонды. Для этого вы можете использовать как электронного брокера, так и аналитические интернет-ресурсы вроде ETFchannel.com.